fbpx

МТС — технический взгляд на рынок

Состояние российского рынка акций на сегодня таково, что игрокам, оставшимся на нем, приходится буквально по крупицам, точечно отыскивать торговые и инвестиционные идеи и возможности хоть как-то заработать. Попытки российского фондового индекса покорить новые вершины и обновить годовой максимум выглядят не очень убедительными и представляют во многом реакцию на вновь начавшееся в первой половине августа укрепление российского рубля.


В связи с этим для трейдеров, особенно краткосрочных, на таком рынке может представлять интерес любое движение в ликвидной бумаге, позволяющее заработать хотя бы 3-4 процента на вложенный капитал. Благо, что волатильность российского рынка в последние недели тоже снизилась и риски попасть на «стоп» по торговой позиции также уменьшились. В качестве такой торговой идеи, что называется «накоротке», попробуем рассмотреть бумаги МТС.

На рисунке 1 представлен дневной график акций МТС на Московской Бирже.

Рис. 1 Акции МТС, дневной график, Московская Биржа, логарифмическая шкала цены

mt1

Как видно из ценового графика на рисунке 1, движение этих бумаг за последний год не представляло собой ничего выразительного. Некий вялый повышательный тренд, образованный долгосрочной линией тренда 1, «сверху» ограничен красной падающей линией 3. А 200-дневная скользящая средняя (синяя линия 2 на рис. 1) также не имеет сколько-нибудь выраженного наклона в ту или иную сторону, хотя, безусловно, в течение всего текущего года является для рынка довольно сильным уровнем поддержки. По крайней мере с начала года, когда рынок пробил эту линию вверх, цена дважды пробовала на прочность эту линию поддержки, и оба раза эта линия, как поддержка рынку, сработала. В данный момент рынок вновь пробует скользящую среднюю SMA (200) на «прочность». Рассмотрим эту локальную ситуацию уже на часовом графике более подробно.

Рисунок 2. Акции МТС, часовой график Московская Биржа Demand Index, осциллятор DMO(18), логарифмическая шкала цены

mt2

На рисунке 2 показан часовой график акций МТС (в средней части рис. 2) совместно с двумя техническими индикаторами:

  • Индекс спроса (Demand Index) в нижней части рис. 2.
  • Осциллятор направленности рынка (Directional Movement Oscillator) с периодом 18 часов.

На рисунке 2 представлены также все трендовые линии, которые были показаны и на рисунке 1. Кроме того, показана еще одна линия поддержки (линия 4 фиолетового цвета), характерная как раз для часового графика.

Сразу видно на часовом графике, что при падении рынка в первой половине августа к линии долгосрочного тренда 1, оба рассматриваемых технических индикатора — индекс спроса и осциллятор DMO(18), не подтвердили новых минимумов, сформировав так называемые «бычьи» расхождения с ценой. Цена показала новый минимум на торгах 19 августа, индикаторы же уже развернулись наверх. Эта ситуация показана синими стрелками на графиках индикаторов. На таком слабонаправленном рынке это довольно сильный, но локальный, «местный» сигнал к покупке. Реагировать на него можно, но желательно подобрать хоть какой-либо подтверждающий сигнал в виде пересечения рынком какого-либо уровня сопротивления. В данном случае, хотя это не очень видно на ценовом графике, на торгах 23 августа, таким уровнем сопротивления на внутридневном графике выступает уровень 238,5 руб. При его пересечении вверх имеет смысл открыть краткосрочную длинную позицию в акциях МТС (возможное пересечение показано горизонтальной линией с пометкой «buy»). В случае если такое состоится, можно предполагать краткосрочный «всплеск» цены вплоть до довольно обширной зоны сопротивления 248-250 руб. Эта размытая зона показана на рисунке 2 эллипсом. Дело в том, что здесь сходятся сразу три линии сопротивления:

  • линия среднесрочного падающего тренда 3;
  • линия 4 поддержки рынка в июле текущего года — наверняка станет теперь серьезным барьером для роста. Наверняка довольно много игроков неудачно «засело» в рынок на июльском «боковике» в районе 245-250 руб., и при достижении этих цен данная категория будет пытаться выходить из рынка в «ноль», создав серьезный барьер «быкам»;
  • и, наконец, 200-периодная скользящая средняя, также находящаяся на уровне примерно 248 руб.

Таким образом, при вступлении в сделку покупателю нужно иметь в виду именно эту зону, как ближайшую зону для фиксации прибыли (показано значком «Exit» на рис. 2). И скорее всего, приказ на фиксацию прибыли нужно ставить на нижней границе этой зоны, то есть на уровне 248 руб., поскольку 250 руб. может рынок и не показать. Слишком велико будет количество желающих выйти из бумаги. А вот с уровнем размещения стоп-приказа, если, конечно, ситуация на рынке будет развиваться неблагоприятно и падение возобновится, все не так просто. Логично было бы разместить этот стоп-приказ несколько ниже серьезной линии поддержки, то есть линии долгосрочного тренда 1. Но здесь есть опасность ложного, внутридневного пробоя и затем возврата наверх в тренд». Уровень этого стоп-приказа будет приходится примерно на 232 руб. Но применять этот стоп стоит скорее не в ходе торгового дня, а смотреть его пробой по закрытию рынка. В этом и есть основная сложность, ибо к закрытию, если пробой не ложный, рынок может уже уйти значительно ниже. Либо необходимо ставить совсем узкий «стоп», не ниже 236 руб., в этом случае потери будут порядка 1-1,1% , прибыль же в случае успеха составит 4%, то есть коэффициент «profit/loss» будет около 4, что очень неплохо. Таким образом, сыграть в этой бумаге «наверх» возможно, есть технические предпосылки для «подскока» (но именно для «подскока»), и важно успеть зафиксировать прибыль на этом движении.

Удачной торговли!